Выгода и риски депозита в микрофинансовую организацию, экспертное мнение

Почему опасно вкладывать в МФО

Одной из альтернатив банковским вкладам в последнее время стали микрофинансовые организации (МФО). Они дают гораздо бОльшую доходность, чем предлагает банк своим клиентам. Благодаря этому, клиент может не только сохранить свои накопления от инфляции, но и приумножить их. Если средняя доходность, предлагаемая банком, достигает от силы 12% (Бинбанк 12%, Траст 12,45% на январь 2016 г.), то МФО могут предложить заработать от 20 до 100% от вложенной суммы. Дело в том, что прибыль МФО зависит от выданных займов, ставки по которым достигают 700% годовых (если под 1,8-2% в день).

Схема работы простая: привлечь под 30% годовых и выдать займ под 200% годовых. Однако, вкладчики не стоят толпой перед МФО, желая вложить свои накопления, поскольку здесь существует ряд рисков, которые нужно учитывать при размещении денег. Услугами микроорганизаций в основном пользуются опытные инвесторы, которые способны разумно оценить свои риски и потенциальный доход. Рассмотрим подробнее, какие риски несет вложения денег в МФО, как регламентируется их деятельность, почему вкладывать опасно и как избежать рисков?

Вклады в МФО.

Многие скептики упорно твердят, что вложение в МФО опасное, так как существует риск потери денег. Однако, такой риск существует, если хранить их под подушкой дома. Вклады в МФО имеют умеренный уровень риска – выше среднего. По уровню риска МФО находятся между банками и Форексом. Если в банки идут самые консервативные вкладчики, а в Форекс инвестируют агрессивные, то в МФО предпочитают вкладываться среднеактивные, но продвинутые вкладчики, которым скучно в банках, но еще страшно на фондовом рынке.

По срокам вложения в МФО делятся на:

  • Краткосрочные (от месяца до полугода). Здесь доходность будет ниже, но и уровень риска ниже.
  • Долгосрочные (от полугода до нескольких лет). Здесь организация может предложить хорошую доходность, но уровень риска возрастает.

Вложить свои средства в МФО достаточно легко. Для этого нужно прийти, позвонить или оставить заявку на сайте. С потенциальным вкладчиком связываются сотрудники МФО и подписывают договор. В данном случае заключается договор займа: организация будет выступать заемщиком, а клиент – кредитором.

Особенности вложения в МФО.

Таким вклады сопряжены с рядом особенностей и условиями, которые нужно выполнить вкладчику. Несмотря за заманчиво высокую доходность, больших очередей желающих выгодно вложиться здесь не наблюдается. Рискуют вкладывать только квалифицированные инвесторы, которые реально оценивают свои шансы. Особенности вложения:

  • Минимальная сумма от 1,5 млн. р. Согласно ФЗ №151 ст.12 п.1 пп.Б от 02.07.2010 года «О МФО», законодательно разрешенная сумма депозита от физлица не может быть менее 1,5 млн.р. При этом, от юрлица размер вклада не ограничен. Это связано с тем, чтобы люди не «повалили» в МФО толпами с мелкими суммами для размещения, и в погоне за высоким доходом теряли свои деньги. Сумма 1,5 млн.р. высокая, и позволить вложить ее могут только опытные и состоятельные вкладчики, которые оценивают свои риски и могут позволить себе диверсифицировать свой портфель таким образом.
  • Высокая ставка по депозиту. Доходность зависит от той прибыли, которую получает кредитор от выдачи займов. Высокие ставки связаны с большим риском невозврата долгов. Однако, добросовестных плательщиков также достаточно. Именно на них ложится все бремя выплат.
  • Необходимость уплаты НДФЛ. Если с доходности по вкладу снимается налог при превышении ставки ставки рефинансирования, увеличенной на 5 пп., то при получении дохода в МФО нужно уплачивать налог со всей прибыли 13%. Налоговым агентам здесь выступает организация.
  • Вложенные в МФО средства не могут быть сняты досрочно, если это не указано в договоре особым пунктом.

Риск вложения в МФО.

  • Вклады в МФО не застрахованы государством. Если в случае с банками все вложения страхуются АСВ, то здесь государство не берет на себя обязательства по выплатам при страховых случаях. Чаще всего в МФО предлагают застраховать вклад в страховой компании-партнере. Стоимость страховки может составить до 2-5% от суммы вложения. Риск заключается в том, что эта компания может также обанкротиться, если МФО прекратит свое существование. Тогда вряд ли кто-то будет возмещать вложение.
  • Высокий порог вхождения – 1,5 млн.р. Если с МФО что-то случается, то инвестор теряет свои средства. Учитывая размер суммы, нужно очень осторожно подбирать организацию для вложения.
  • Отсутствие должного регулирования со стороны государства. Рынок МФО существует всего несколько лет, поэтому законодателям еще придется потрудиться, чтобы нормально его отрегулировать. Многие процессы здесь находятся на стадиях зарождения, опробирования, тестирования. Исходя из этого, риски вкладов оцениваются высокими.
  • Существуют организации, работающие под франшизой определенного МФО. Их условия могут отличаться от условий хозяина и рисков потерять свои средства здесь больше.
  • Рынок МФО не имеет достаточной корпоративной культуры и прозрачности.
  • Возврат вложений гарантируется только условиями договора, без законодательной основы.
  • Вкладывать в МФО могут только состоятельные опытные инвесторы с солидным капиталом.

Чтобы минимизировать риск вложения, нужно:

  • Изучить информацию о выбранной организации, сроках работы, масштабы присутствия в регионах, последние новости, были ли когда-то скандалы и проч.
  • Найти данные об учредителях. Если ими являются крупные авторитетные компании, финансовые группы, известные бизнесмены, банки то это служит гарантией надежности вкладов.
  • Оценить уровень доходности. Слишком завышенные цифры должны насторожить. Лучше выбрать среднюю доходность.
  • Оценить предложения по займам. Если они лояльные, то заемщикам будет проще погашать свой кредит, что снижает риск невозврата и гарантирует доходность.
  • Изучить рейтинги компетентных аналитических агентств, мнения других инвесторов, которые уже сотрудничали с данной компанией. Желательно это делать из независимых источников.
  • Застраховать свои вложения. Не стоит экономить на такой страховке. В лучшие времена она себя окупит, а в худшие спасет вложенные средства.

Таким образом, микрофинансовые вложения имеют высокие риски из-за неясности регулирования в данной сфере и отсутствия должных гарантий для вкладчиков. Выбирая этот вид вложения, следует отнестись с большим вниманием к условиям. Правильно оценив свои шансы, можно хорошо приумножить свой капитал.

Риски вкладов в МФО

Чтобы хорошо и безопасно зарабатывать с МФК, риски вкладов в микрофинансовые организации должны быть оправданы высоким доходом и репутацией самой компании. В отличие от банковских депозитов такие вклады не страхуются государством, поэтому нужно знать, как правильно выбрать программу инвестиций.

Законодательное регулирование деятельности МФО и анализ рисков

Закон «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» регламентирует право МФК привлекать денежные средства физических лиц на условиях займов. Ограничение по минимальной сумме составляет 1,5 млн рублей. Таким образом, вложить деньги в МФО, учитывая существующие риски, могут только крупные инвесторы с солидным исходным капиталом. Некоторые компании по микрокредитованию находят способы обойти законодательство, а именно лимит в 1,5 млн. рублей. Для этого заключаются договора на внесение данной суммы частями, например, по 50 тысяч. Также существуют схемы, когда фирма разделяется на ООО, привлекающее инвестиции без рисков вкладов в микрофинансовые организации под 10% ежемесячно, и МФО, которая уже непосредственно занимается микрозаймами. Время от времени таких дельцов выявляют и наказывают, конечно же, без возврата средств инвесторам. Поэтому, чтобы не рисковать своим капиталом, следует избегать партнеров, предлагающих «вложения от 30 тысяч рублей» и подобные условия.

Основные риски вкладов в МФО

Главным нюансом является отсутствие государственного страхования. Все банковские депозиты на сумму до 1,4 млн. рублей застрахованы АСВ. Большинство же МФО работают без какой-либо защиты вкладов инвесторов, но берут средства под хорошие проценты. Некоторые нечестные компании заключают договоры с сомнительными страховыми агентствами, которые манипулируют мнением клиента и фактически создают лишь иллюзию защищенности от рисков вкладов в микрофинансовые организации. Еще одной возможная неприятность – банкротство организации, занимающейся микрокредитованием. Подобные компании появляются и исчезают очень быстро. Основная причина высокого риска вложения денег в такие микрофинансовые организации – лояльная политика при выдаче займов конечному потребителю. В некоторых случаях кредиты получают даже заядлые должники с испорченной кредитной историей. В результате долги не возвращаются, МФО остается банкротом, а инвесторы не могут вернуть свои средства даже в изначальной сумме. Избежать такого исхода позволяет работа с МФК, в которых алгоритм проверки клиентов отработан, а сам отбор осуществляется проверенной системой.

Еще один риск вклада в микрофинансовые организации – повсеместно существующие мошеннические схемы. Особенно этим грешат периферийные города, где под брендами известных компаний открываются «пустышки». Они не покупают франшизу, а просто копируют узнаваемый дизайн, выдавая себя за солидного бизнес-партнера. О 100% риске вклада в подобные микрофинансовые организации свидетельствует отсутствие «нижнего» лимита. От физлиц принимаются любые денежные вложения, начиная от 10 тысяч рублей. После того, как у мошенников набирается крупная сумма, они просто исчезают, перебираясь в следующий маленький городок.

Как минимизировать риски при вложении денег в микрофинансовые организации?

Обычно все «серые» и мошеннические схемы направлены на людей, которые не разбираются в вопросах микрофинансирования или имеют низкую социальную защиту (пенсионеры, студенты, лица без официального трудоустройства и т.д.). Поэтому для успеха сделки необходимо проанализировать все риски вкладов в МФО, выбрать организацию с хорошей репутацией и правильно составить договор.

Рекомендуемая схема действий выглядит следующим образом:

  • Поиск надежного партнера. От этого зависит безопасность средств, итоговая прибыль и уровень защиты от рисков вкладов в микрофинансовые организации. Потенциальному инвестору следует обращать особое внимание на присутствие в реестре ЦБ, длительность существования на рынке, величину уставного капитала, финансовую отчетность, количество положительных отзывов.
  • Выбор подходящей инвестиционной программы. Риск вложения денег в микрофинансовые организации можно снизить путем подбора оптимального продукта из ряда предложенных. В качестве пробного варианта лучше рассматривать самый краткосрочный договор. Доходы от него будут меньше, но и вероятность потери средств – минимальной.
  • Предварительный расчет доходности. Существенно снизить риск вклада в микрофинансовые организации позволяет проведение первичных подсчетов. Таким образом, клиент может адекватно оценить прибыль от конкретного инвестиционного продукта, взвесить его плюсы и минусы, узнать «нижнюю» и «верхнюю» процентную ставку. Только после всех этих действий рекомендуется делать итоговый выбор.

Низкие риски вкладов в микрофинансовые организации от «Экофинанс»

МФК «Экофинанс» работает по проверенной годами бизнес-модели, которая не подводит наших инвесторов. Регулярная отчетность и работа команды профессионалов, специализирующихся на балансировании кредитного портфеля, обеспечивают высокий уровень его диверсификации. Если вы ищете надежного и ответственного партнера без больших рисков по вкладам в МФО, обращайтесь в «Экофинанс».

​Стоит ли инвестировать в МФО?

Негативное отношение к микрофинансовым организациям как к компаниям с запредельно высокими ставками и жесткими методами взыскания долгов понемногу уходит в прошлое. Ставки постепенно снижаются, а коллекторы и с банками работают такие, что нерадивому заемщику мало не покажется.

Понятно, что и сегодня некоторые МФО напоминают ростовщиков, единственной целью которых является загнать заемщика в долговую яму, но это происходит заметно реже. В основном подобного рода характеристики справедливы в отношении черных кредиторов. Те же компании, которые состоят в государственном реестре МФО и имеют лицензию Банка России, подходят к вопросам выдачи и обслуживания микрозаймов достаточно взвешенно, соблюдая требования регулятора.

Читайте также:  Как сделать перевод из России в Казахстан без карты?

Надо отметить, что в последнее время Банк России уделяет рынку микрофинансирования пристальное внимание. Было сделано сразу несколько шагов, чтобы повысить его прозрачность и укрепить доверие населения. Отдельно стоит упомянуть разделение игроков рынка на два вида в зависимости от размера капитала: микрофинансовыми были признаны компании с размером собственных средств от 70 млн рублей (далее — МФК), а микрокредитными (далее — МКК) – все прочие. Ключевым водоразделом стал перечень разрешенных операций: если ранее максимальный размер займа на одного заемщика для всех игроков составлял 1 млн рублей, то теперь такой лимит доступен лишь МФК, а для МКК он ограничен 500 тыс. рублей. Если ранее все МФО имели право привлекать инвестиции физических лиц (не акционеров / участников МФО), то теперь это разрешено только МФК, как и выпуск облигаций. При этом привлекать средства юридических лиц могут как МФК, так и МКК.

Какие условия предлагают МФК своим инвесторам — физическим лицам?

На текущий момент на российском рынке присутствует 42 МФК, но не все они принимают инвестиции от физических лиц. Из топ-10 крупнейших микрофинансовых организаций рэнкинга RAEX по итогам 2016 года такую услугу, согласно информации на официальных сайтах, предоставляют лишь пять компаний, сводные условия по инвестиционным предложениям которых представлены в таблице.

МФК

Ставка, годовых (до уплаты НДФЛ)

Срок, месяцы

Сумма, млн рублей

Выплата процентов

Рейтинг

надежности

RAEX

«Домашние деньги»

Ежемесячно / ежеквартально / в конце срока

«СМСфинанс»

«Быстроденьги»

7–9% в долларах и евро

Ежемесячно / в конце срока

MoneyMan

8–12% в долларах и евро

«Кредитех Рус»

Для того чтобы стать инвестором МФК, физическому лицу следует на основании договора займа (в котором должны быть оговорены вносимая сумма, срок, порядок выплаты процентов и досрочного изъятия средств) внести на расчетный счет компании необходимую сумму. По закону минимальная сумма инвестиций, принимаемых от физических лиц, составляет 1,5 млн рублей, и если условиями компании предусмотрена возможность частичного досрочного снятия средств (в большинстве из рассмотренных компаний данная операция проводится с выплатой процентов по пониженной ставке), то сумма неснижаемого остатка на счете МФК должна составлять не менее 1,5 млн рублей. Следует отметить, что, в отличие от инвестиций, минимальная сумма, которую заемщик может вложить в МФК через покупку облигаций, по закону не обозначена, что дает возможность микрофинансовым компаниям привлекать дополнительную ликвидность без ограничений и достаточно масштабно. На днях о начале продажи в ближайшее время своих облигаций населению через банки заявила МФК «Домашние деньги».

Плюсы инвестиций в МФК:

привлекательная процентная ставка. Как видно из данных в таблице, она может достигать 20–21% годовых, предлагая доходность в целом на 10–12% выше, чем по банковским вкладам. Подтверждением этому служит простой расчет: допустим, вы инвестируете 1,5 млн рублей сроком на один год по ставке 17% годовых с ежемесячной выплатой процентов, без капитализации. В этом случае сумма вашего дохода с учетом уплаты налога по ставке 13% составит 249,5 тыс. рублей. Учитывая, что на сегодняшний день максимальная ставка по вкладу с аналогичными параметрами составляет порядка 10,5% годовых, а доход – 157,5 тыс. рублей (при этом, чтобы получить такую ставку, как правило, следует заключить договор инвестиционного страхования жизни), выгода очевидна;

простая и быстрая процедура оформления сделки: в большинстве случаев договор займа может быть заключен по телефону или онлайн, а документы на подпись клиенту будут отправлены с курьером в тот же день;

приемлемый уровень риска: все компании обладают существенным уровнем капитала и перед получением статуса МФК прошли проверку Банка России. Кроме того, с сентября прошлого года все МФО обязаны состоять в саморегулируемых организациях и соответствовать внутренним и базовым стандартам СРО, одним из которых является разрабатываемый в настоящее время стандарт по совершению операций на финансовом рынке, регулирующий в том числе и порядок привлечения инвестиций.

Минусы инвестиций в МФК:

отсутствие государственного страхования инвестиций в МФК. Несмотря на то, что инвесторы – физические лица являются кредиторами первой очереди, в случае банкротства МФО при недостаточности конкурсной массы или иных форс-мажорных обстоятельствах возникает значительный риск невозврата вложенных средств. Для его минимизации ряд МФК предлагают клиентам услугу страхования вложений в частных страховых компаниях (стоимость

2% от суммы вложения);

крупная минимальная сумма инвестирования;

– необходимость уплаты налога. В РФ доходы граждан от инвестиций в обязательном порядке облагаются НДФЛ по ставке 13%. Налоговым агентом при этом выступает МФК.

Подведем итог:

Инвестиции в МФК в силу происходящих сегодня на рынке изменений могут быть хорошим способом дополнительного дохода. Однако чтобы обезопасить себя, следует выбирать компании со значительным уровнем собственных средств и длительным сроком присутствия на рынке (от пяти лет). Перед размещением инвестиций ознакомьтесь с официальной документацией и финансовой отчетностью МФК, уточните, имеет ли компания рейтинг надежности от российских рейтинговых агентств (при наличии такого рейтинга МФК с высокой вероятностью выполнит свои обязательства) и проходила ли она обязательный аудит. Не лишним будет проверить компанию в государственном реестре на сайте Банка России, прочитать отзывы о ее деятельности и убедиться в том, что она является членом одной из СРО. Общую информацию о крупнейших МФК вы можете найти в специальном разделе на Банки.ру.

Портал Банки.ру желает всем своим читателям и клиентам всегда осознанно и ответственно подходить к выбору финансовых продуктов и услуг. Полная информация о финансовых инструментах доступна в финансовом супермаркете Банки.ру.

Инвестиции в МФО: стоит ли овчинка выделки?

Банковские вклады уже давно перестали радовать инвесторов приятными процентами и надежностью. В любой момент кредитно-финансовое учреждение может лишиться лицензии по воле Центробанка, и все вклады сгорят, даже страховка может полностью не покрыть расходы. Но есть альтернатива – МФО, они же микрофинансовые организации, они же те, кто предлагают на каждом углу микрозаймы. Нужно отдать должное, что инвестиции в такие компании выглядят очень выгодными, но какие риски ожидают инвестора на пути к получению прибыли?

Какие МФО могут привлекать инвестиции

С точки зрения действующего законодательства, микрофинансовые организации не являются чем-то единым и целостным.

Ростовщики делятся на два основных типа:

  • Микрокредитные компании (МКК).
  • Микрофинансовые компании (МФК).

Их основное отличие кроется в размерах капитала – чтобы стать МФК, нужно иметь не менее 70 миллионов рублей на счетах и в обороте. Этот статус дает очень много преимуществ, связанных, в первую очередь, со способами привлечения клиентов и приобретением источников финансирования бизнеса.

Одно из преимуществ МФК над МКК – возможность принимать инвестиции от физических лиц. Брать займы у «юриков» могут и те и другие, а вот с частниками работать имеют право только микрофинансовые компании. Отсюда выходит одно из условий безопасности при инвестициях в МФО – если потребитель где-то видит, что деньги от физлиц принимает МКК, то нужно бежать куда подальше, это, скорее всего, мошенники.

МФО может только брать взаймы. Вклад в микрофинансовую организацию невозможен по закону, так как эта фирма не является банком. Этот момент должен быть отражен как в рекламных предложениях, так и в предоставляемых на подпись документах.

Сколько можно заработать на инвестициях в МФО

Для большинства потенциальных инвесторов полтора миллиона рублей сумма очень большая, поэтому тех, кто может реально профинансировать МФО, не так много, как могло бы быть.

Причин такого высокого потолка инвестирования несколько:

  1. Слишком высокие риски такой операции могут привести к разорению сотен домохозяйств, поэтому законом их просто «отсекли» от рынка.
  2. Некоторые серьезные инвесторы с большими капиталами нередко глупо рискуют, вкладывая относительно маленькие суммы в заведомо провальные проекты, а высокий порог «входа» в МФО заставляет их хорошенько обдумать принимаемое решение.
  3. Микрофинансовые организации часто пытаются привлекать деньги не совсем честными способами и в небольших количествах, например, организуя финансовые пирамиды, а высокая планка инвестиций затрудняет реализацию этих схем.

Так или иначе, но минимальная инвестиция в МФО -1500000 рублей, и других доступных вариантов для физических лиц нет.

А теперь самое интересное – доход. По сравнению с инвестициями в МФО банковские вклады даже рядом не стоят. Годовой процент у банковского учреждения, составляющий 7-8%, уже считается неплохим. 10 процентов воспринимаются инвесторами или как подарком судьбы, или явным признаком мошенничества. Микрофинансы же предлагают своим инвесторам минимум 10-12% годовых, а в некоторых случаях эта цифра может дойти аж до 50%.

Иными словами, если вложить в банк 2000000 рублей даже под 7% годовых, то набежит 140000 дохода. Из них нужно заплатить подоходный налог 13%, то есть реально на руки вкладчик получит 121800 рублей. Если такую же сумму инвестировать в МФО под не самые большие 20% годовых, то набежит 400000 дохода. Правда, налог тут побольше – 35%, но даже в этом случае инвестор получит навар 260000. Причем, повторимся, это не самые высокие проценты для МФО, некоторые организации предлагают большую доходность.

Как выбрать МФО для инвестиции

Инвестиции в МФО появились на российском рынке не так давно, и люди еще не до конца поняли, с какими конторами можно связываться, а каким лучше не доверять. В связи с этим расплодились многочисленные мошенники, которые забирают деньги граждан, разумеется, ничего не давая взамен. Кроме того, на рынке приличное количество вполне честных МФО, которые слишком слабы, чтобы давать своим инвесторам реальную отдачу – они находятся на грани банкротства.

Перед принятием решения о заключении договора с микрофинансовой компанией, нужно обратить внимание на ее возраст. Это не 100% показатель надежности, честности и успешности, но та организация, которая держится на рынке 10 лет, явно предпочтительнее той, которая открылась год назад. Впрочем, нужно внести поправку – иногда 5-6 МФК принадлежат одному юридическому лицу и одним и тем же людям. Это делается для создания видимости конкуренции. В этом случае срок функционирования компании особого значения не имеет.

Далее смотрим на отзывы инвесторов. Мнения людей, которые сотрудничают с той или иной МФК в качестве заемщиков, не интересны – они оценивают фирму не по ее надежности, а по условиям предоставления займов, способов взыскания просрочек и пр. Нам нужны отзывы инвесторов. Оптимальный вариант – пробиться в одну из закрытых специализированных групп в социальной сети типа ВКонтакте, там информация самая верная и непредвзятая. А вот разные форумы, посвященные инвестициям в МФО, содержат кучу заказных отзывов, хотя попадается и ценная информация.

Следующий шаг – проверка рейтингов надежности организаций, аккредитованных Центробанком. Существует несколько агентств, которые собирают такие рейтинги, причем, с согласия самих МФО. Если компании в принципе там нет, то доверять ей не стоит – видимо, есть что скрывать от глаз потенциальных инвесторов. А вот если рейтинги зафиксированы, то это дает основание полагать, что компания честная и надежная. Не окончательный показатель, но важный.

Оценивать надежность и доходность инвестиций в ту или иную МФО можно только по совокупности нескольких факторов. Кроме того, любое вложение денег – риск, особенно в такую сферу, как микрозаймы.

Почему нельзя инвестировать в МФО под очень большие проценты

Инвестиции такого рода привлекают людей в первую очередь большими процентами, которые просто несопоставимы с банковскими. Но есть такой экономический закон – чем выше ожидаемая прибыль, тем больше рисков. Например, какая-то компания предлагает доходность в 35% годовых. Это очень много, даже по меркам МФО. Казалось бы, можно вложить полтора миллиона, и неплохо навариться всего лишь за год.

Читайте также:  Проверка штрафов за «Платон» - по номеру автомобиля, онлайн

Но нужно задуматься о причинах такой щедрости:

  • Слишком легкие условия получения микрозаймов для клиентов.
  • Плохая репутация компании.
  • Большие убытки, которые вынуждают МФО привлекать дополнительные инвестиции, как минимум для того, чтобы сохранить статус МФК,
    и не «слететь» на уровень МКК.

Все эти причины напрямую связаны между собой. Если МФО предоставляет займы по облегченным условиям, то ее клиентами становятся не только порядочные заемщики, но и разного рода маргиналы, которые в лучшем случае имеют постоянное место работы, и возвращать долги они даже не помышляют.

Это портит репутацию фирмы, так как при большом проценте невозвратов активизируются коллекторы, хамящие должникам по телефону. В результате интернет наполняется гневными отзывами, понижающими уровень доверия к компании в целом. Отсюда следуют убытки и необходимость пополнять резервные фонды за счет привлекаемых от инвесторов денег. Финансирование такой МФО несет в себе огромные риски, так как из-за нарастающих проблем она не сегодня, так завтра может обанкротиться, и деньги едва ли получится вернуть.

Как распознать недобросовестные МФО

Чтобы не нарваться на мошенников, прикрывающихся МФО, нужно поискать признаки финансовой пирамиды. В плане инвестиций наиболее ярким из них является предложение увеличения годовых процентов в обмен на привлечение новых инвесторов.

Иными словами:

  • Изначально МФО предлагает 25% годовых (это очень высокий процент, близкий к критическому по рискам – устанавливается для привлечения как можно большего числа инвесторов).
  • По условиям дополнительного соглашения этот процент увеличивается на одну единицу за каждого нового привлеченного инвестора (из серии «приведи друга – получи пирожок»).

Это и есть финансовая пирамида. Любой МФО выгодно занижать проценты, но никак не наращивать их. Подобной схемой не промышляют даже те конторы, которые находятся на грани разорения, что уж говорить о честных микрофинансовых компаниях.

Они и не собираются мобилизовать полученные деньги, раздавая ими микрозаймы гражданам. После того, как будет достигнута критическая масса денег, фирма закроется, и никто из инвесторов не вернет себе ни копейки.

Еще один признак мошеннической схемы под личиной инвестиции в МФО – предложение войти в состав учредителей за скромную плату. Преподносится это «уникальной возможностью» вложить куда меньшую сумму, чем требуемые полтора миллиона – по закону учредители, что физические лица, что юридические, могут инвестировать деньги без минимальной планки. В итоге компания собирает кучу денег с доверчивых граждан, закрывается, а все долги и прочие проблемы падают на плечи новых «учредителей», то есть этих самых горе-инвесторов. Это классическая однодневка.

Вернут ли деньги в случае банкротства МФО?

Банковский продукт страхуется государством, и в случае каких-то проблем деньги, пусть и не в полном объеме, возвращаются к вкладчикам. В случае же с микрофинансовыми компаниями государство остается в стороне, не желая терпеть лишние убытки из-за высоких рисков рынка микрозаймов. Соответственно, власти в случае чего не помогут.

Но остаются еще частные страховые компании, которые охотно сотрудничают с надежными МФО. Нужно подчеркнуть – надежными. Если компания «на ладан дышит», и в скором времени реально рискует обанкротиться, то серьезные страховщики связываться с ней вряд ли будут. Не будут страховаться и сами ненадежные МФО. Разорение процесс не такой быстрый, как кажется. Обычно перед окончательным банкротством МФО успевает «отработать» старые страховые полисы, а новые приобретать не торопится – зачем тратить лишние деньги, если бизнесу скоро придет конец?

Таким образом, государство в случае банкротства МФО инвесторам не помогает. Частные страховые компании работают с микрофинансовыми компаниями, но в тех случаях, когда риски действительно высокие, МФК сами отказываются от приобретения страховых полисов с целью экономии.

Итак, стоит ли инвестировать деньги в МФО, или риск слишком велик? Для начала запомните, что последние деньги вкладывать нельзя ни при каких обстоятельствах, даже при 100% уверенности в успехе инвестиции. Все-таки минимум полтора миллиона, которые требуются для финансирования микрофинансовых компаний, не шутка. Деньги есть?

Отлично, теперь нужно оценивать компанию:

  • Долго ли на рынке.
  • Кто входит в состав учредителей.

И еще куча всяких тонкостей. При правильной оценке рисков и с некоторой долей везения можно неплохо заработать, все-таки проценты своим инвесторам МФО предлагают более чем приятные.

Читайте также другие полезные статьи:

Видео-советы: Стоит ли инвестировать деньги в МФО в 2019 году?


Выгодные вклады в микрофинансовые организации

В кризисных ситуациях микрофинансовые организации выступают в роли кредиторов для граждан, выдавая небольшие ссуды под внушительные проценты. С другой стороны, эти же учреждения предлагает привлекательные условия для вложения свободных средств.


В условиях современной экономики хранение крупных сумм наличных денег кажется нецелесообразным. Уровень инфляции с пугающей скоростью поглощает всю выгоду от накоплений, а грозящая в скором будущем девальвация валюты заставляет задуматься о разумном размещении капитала в краткосрочном периоде.

Сладкие обещания или реальная выгода?

Действительно, вклады в МФО сулят огромную прибыль. Условия, предлагаемые такими учреждениями не могут не вызывать подозрений у побитых жизненным опытом россиян. Прежде чем решать, разместить ли свои средства в таком «фонде», разберемся с правовым статусом и законодательной основной микрофинансовой деятельности.

Микрофинансовые организации существует на российском рынке вполне законно (N 151-ФЗ «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» от 02.07.2010.). Деятельность этих учреждений, в отличие от банков, контролируется государством лишь в малой степени. Именно этим объясняются такие высокие процентные ставки для вкладчиков и должников.

Важно! Каждая МФО, привлекающая в свои пассивы вклады посторонних лиц на основании договоров займа, должна иметь минимум 5% собственных средств в общем объеме капитала компании. Ликвидность этих средств не должна быть менее 70 %.

С 2010 года минимальная сумма вклада в МФО составила в соответствии с этим же Федеральным законом 1 500 000 рублей. Существует несколько мнений, объясняющих причины такого денежного порога. Одни считают, что государство таким способом пытается защитить малоимущую часть граждан от рискованных финансовых операций. Другие поддерживают версию, что банковское лобби ограничивает деятельность МФО, сокращая круг возможных инвесторов.

Специалисты НАУМИР (Национальное партнерство участников микрофинансового рынка) считают, что ограничение устанавливается для ограничения круга инвесторов и снижения потенциального риска создания финансовых пирамид, которые работают с большим кругом мелких вкладчиков. На сегодняшний день, доля вкладов частных лиц в пассивах самых крупных МФО не превышает 10%. Однако, по мнению НАУМИР, в скором времени эта доля возрастет до 25-30%.

Лицензирование или сертификация?

Ни то, ни другое. Деятельность микрофинансовых организаций не подлежит лицензированию или обязательной сертификации. Процесс регистрации заключается во внесении сведений в единый государственный реестр и им же кончается. Не являясь по закону кредитной организацией, МФО может получить сертификат добровольно. В день исключения сведений из реестра деятельность МФО прекращается.

Важно! Задумываясь о размещении средства, потрудитесь проверить наличие данных об организации на сайте Службы Банка России по финансовым рынкам.

Как это работает?

МФО выдает средства гражданам по договору микрозайма. Процентная ставка в данном случае может достигать 2% в день. Закон запрещает выдачу займов одному лицу на сумму, превышающую 1 000 000 рублей. Учитываются все выданные и не выплаченные микрозаймы.

Обязательной системы страхования договоров микрозайма для МФО также не существует. Многие организации, в основном крупные, добровольно страхуют обязательства должников. Это может служить одним из критериев при выборе надежной МФО. Условия договора являются неизменяемыми с момента его заключения. То есть, должник выплачивает сумму долга с установленными процентами.

Частные и юридические лица как вкладчики МФО

Государственным волеизъявлением регулируется сумма вкладка в МФО и порядок его внесения. Вкладчиками могут выступать как частные лица, так и организации. Минимальный денежный порог один для заимодавцев по договору займа. Однако можно обойти и это правило.

По закону, члены МФО, акционеры, учредители и участники могут вносить средства без каких-либо ограничений. На практике МФО привлекают средства физических лиц в меньших суммах, используя для этого договоры купли-продажи акций общества. После этой несложной операции частное лицо может вносить средства в пассивы компании в любом объеме.

Условия размещения средств

Разместить средства в МФО, можно только лично обратившись в общество. Не допускается внесение денег через интернет или другие платежные системы. С одной стороны, это может усложнить операцию для лиц, проживающих в небольших городах без представительств организации. С другой стороны, такой порядок может служить одной из гарантий выбора надежной МФО.

Выбору МФО следует отвести достаточное время. Предпочтительно вкладывать средства в организации с рейтингами и несколькими филиалами в разных городах. Условия внесения средств следующие:

  • процентная ставка за пользование средств устанавливается договором займа и может колебаться от 10% до 50% годовых;
  • МФО выступает налоговым агентом, самостоятельно формирует и оплачивает НДФЛ в размере 13% за своих вкладчиков;
  • любые условия, в том числе возврат внесенных средств, можно предусмотреть заранее в договоре займа.

Установленной формы договора для вкладчиков МФО нет, поэтому рациональный инвестор должен серьезно подойти к вопросу составления контракта.

Гарантии и риски

Вклады в МФО, безусловно, являются более выгодными, чем банковские вклады. Однако государственное регулирование возврата средств вкладчикам здесь не предусмотрено. То есть, деньги, внесенные в пассивы организации, могут и не вернуться к инвестору в случае банкротства организации. В этой же ситуации акционеры МФО оказываются последними в очереди на выплату.

С другой стороны, МФО можно рассматривать как компромиссное решение между банковским депозитом и фондовой биржей. Более высокие проценты и сниженные риски. В среднем процентная ставка по вкладам в МФО может превышать банковскую на 10 %. Что существенно влияет на интерес вкладчиков к этой финансовой отрасли. Кроме того, в договоре займа можно предусмотреть ежемесячные выплаты доходной части, которая при условии внесения минимальной суммы в 1,5 млн. рублей составит около 20 000 рублей.

Организации, список которых представлен в конце статьи, застрахованы на крупные суммы в страховых компаниях, что работает примерно по тому же принципу как и государственное АСВ.

Читайте также:  Можно ли курить на балконе собственной квартиры: юрист отвечает

Мнение специалистов

В отношении МФО мнения экспертов разделились, как и сами эксперты, на два лагеря. Одни являются представителями НАУМИР и открыто выступают за развитие МФО. Вторые являются представителями банковской сферы и отзываются об МФО не слишком лестно.

  • М. Мамутов, представитель НАУМИР, считает, что выгодные вклады в МФО — это реальный способ диверсификации средств для крупных вкладчиков. Организации такого типа позволяют инвестировать в реальный сектор экономики с рисками, существенно меньшими, чем аналогичные на фондовой бирже.
  • М. Осадчий, финансовый аналитик и представитель банка БКФ, считает деятельность МФО небезопасной для вкладчиков. Банковский сектор исповедует идею превращения МФО в финансовые пирамиды. По мнению специалиста, разумный инвестор не поддастся сомнительному искушению высокими процентами без должной страховки рисков. К тому же, МФО в первую очередь пострадают в момент кризиса, заявляет М. Осадчий.

Очевидно одно, для банков микрофинансовые организации представляют серьезную угрозу. Ведь вкладчики в большей степени склонны отдавать предпочтение высоким процентам. И возможность ежемесячного получения дохода составляет уверенную конкуренцию ежегодным выплатам банков.

  • Немного ясности в этот вопрос вносит государственная политика. Известно, что в следующем году Минфин собирается серьезно рассматривать вопрос регулирования ставок по кредитам и вкладам в МФО. Экономисты считают, что снижение процентных ставок может привести к массовой ликвидации микрофинансовых организаций. Государство также рассматривает вопрос о пересмотре правовых основ деятельности таких учреждений.

Сегодня вкладчикам можно предложить краткосрочные вложения в МФО с репутацией и рейтингом. Из предложенных возможностей оптимальным выбором будет заключение трехмесячного договора займа. В дальнейшем ситуация со статусом МФО прояснится и можно будет реально оценить выгоды и риски.

Выбрать компанию из нашего рейтинга

Подпишитесь на нашу рассылку и вы узнаете первыми о самых надёжных и выгодных вкладах в МФО

Инвестиции в микрофинансовые организации

Способы инвестирования настолько разнообразны, что любой вкладчик сможет найти самый подходящий и рентабельный проект инвестирования с максимальной выгодой. Инвестиции в МФО (микрофинансовые организации) – новый вид вложений, который ассоциируется с краткосрочными займами. Компании по займам привлекают инвестора большим процентом, который не могут предоставить банки. Однако вклады в МФО требуют учета многих особенностей. Рассмотрим все по порядку.

Инвестиционная деятельность по вкладу в МФО

Сравнительно новый финансовый инструмент считается очень рискованным, хотя с его помощью можно получить высокую доходность. Для того чтобы начать инвестирование в микрофинансовые организации, необходимо вложить капитал, который МФО будет использовать для выдачи потребительских кредитов. Займы выдаются по определенным правилам практически всем гражданам. Заемщик гасит долг в короткие сроки под большие проценты, в результате чего с них компания и вкладчик получают доход.

Что такое микрофинансовая организация

МФО – организация небанковского характера, направленная на выдачу займов небольших сумм. Сделка доступна для широкого круга потребителей, что и привлекает основную массу. Доступность обеспечивает оформление займа в режиме онлайн, требуя от потенциального клиента только паспорт и справку о доходах (зачастую не требуют даже справки). Предоставленная информация проверяется, после чего клиент получает заем. Подводный камень состоит в том, что за доступность небольших сумм придется платить большие проценты при гашении долга перед МФО. Для инвестора такой вклад считается очень прибыльным.

Вклады МФО имеют характерные особенности, которые отличают данный вид инвестиционной деятельности от других:

  • доход от инвестиций высокий, превышает доходность от других вкладов в 2 раза;
  • риск осложняет ведение деятельности, такие инвестиционные вложения опасны тем, что не поддерживаются государством;
  • доходы налогооблагаемые.

Таким образом, выгодно вложить деньги в МФО может только опытный инвестор, так как учет всех рисков и формирование прибыли требуют большого внимания и применения навыков профессионала.

Риск при вложениях в микрофинансовые компании

Инвестировать в организации по краткосрочному найму довольно опасно для вкладчика. Причина рисков чаще всего скрывается за доступностью микрозаймов, которые предоставляются разным лицам. Клиент, нуждающийся в небольшой сумме денег, может оказаться неплатежеспособным, что повышает возможность невозврата долга. Это усугубляет положение организации и инвестора, в результате чего доходность может максимально снизиться за короткий период. Государственной поддержки при таком инвестировании практически нет, что снижает гарантии прибыльности еще больше.

В условиях нестабильной экономики страны банкротство МФО встречается часто, заемщики перестают получать прибыль, а инвесторы не успевают приумножать капитал. Компенсация задолженностей не происходит, так как компании не имеют ценного имущества в процессе осуществления деятельности, вся сумма капитала тратится на займы.

Управлять рисками может только вкладчик. На нем лежит ответственность по выбору микрофинансовой фирмы, а также грамотный анализ ее деятельности. Для минимизации опасности необходимо собрать информацию о МФО:

  • отметка в государственном реестре о регистрации компании;
  • период работы на рынке;
  • объем активов, развитость организации, наличие филиалов;
  • отметка репутации, стабильность деятельности в срок от 2-х лет;
  • наличие учредителя МФО;
  • соблюдение нормативов ликвидности и способности держать уровень капитала.

В открытом доступе такая информация хранится редко, однако компания, которая стабильно и долго держится на рынке, имеет хорошую репутацию, не скрывает данных о своей деятельности. МФО вклады окажутся выгодными для инвестора при таких обстоятельствах, когда показатель невозврата в организации не превышает 25%. Превышение процентных ставок говорит о том, что компания работает с ненадежными клиентами, и риск невозврата постоянно растет. Инвестирование в МФО такого типа инвестору может обойтись очень дорого.

Во избежание рисков вкладчик должен изучить рейтинг МФО, открытый в свободном доступе, почитать отзывы потребителей услуг, а также мнения других инвесторов. Информацию, размещенную на официальном сайте организации, принимать во внимание не стоит.

Отличия вложений в МФО от банковских депозитов

  1. Вложить деньги в микрофинансовую организацию несколько сложнее, чем разместить банковский депозит. МФО не имеет страховки вклада, что слабо гарантирует надежность сделки. Коммерческие организации по краткосрочным займам редко заключают соглашения со страховыми компаниями. В случае наличия такого соглашения вкладчики могут застраховать свой капитал только лишь в частной и единственной СК;
  2. Минимальные суммы инвестирования в депозит не ограничены, что нельзя сказать о компаниях по микрозаймам. Для физических лиц лимит ограничивается до 1,5 млн рублей. Вклад суммой, не дотягивающей до «порога», запрещен. Если капиталистом является юридическое лицо, ограничения не действуют;
  3. Банковские депозиты защищены от налогообложения. Капиталовложения в микрофинансы требуют уплаты налога в размере 13% от суммы дохода. Частой считается практика, когда организация берет на себя подобные расходы или прибавляет сумму к общему проценту прибыльности;
  4. Доходность организации может достигать 60% в год. Банки не готовы предоставлять инвесторам такие условия вклада, предоставляя максимальный процент в 15%.

Что инвестор получит взамен

С ростом инфляции хранить деньги в копилке дома стало опасно, так как курс валюты часто изменяется. Именно поэтому следует инвестировать свои сбережения в подходящие для этого проекты и финансовые инструменты. Одним из таких ресурсов считаются вклады в МФО, ограниченные на законодательном уровне до 1,5 млн. рублей. Сумма вложений может варьироваться, отчего будет регулироваться ежегодный процент прибыли. При капиталовложении заключается соглашение между МФО и инвестором, в котором оговариваются все условия.

Инвестиции в микрофинансовые организации обещают более высокую процентную ставку, чем вложения в банковский депозит. Такая ставка растет от 15-20% до 30-60% в год. При сравнении с банковскими вкладами разница между прибыльностью двух финансовых инструментов составляет почти вдвое. Однако не следует забывать о налогообложении, которого не избежать при вкладах в компании по займам.

Какая компания подходит вам

Деятельность таких организаций ведется, как обыкновенное предпринимательство, ничего сложного в его открытии нет. Это создает большую конкуренцию на финансовом рынке, что осложняет задачу по поиску лучшей. Для лучшего выбора следует остановиться на нескольких рейтингах финансовых компаний и проанализировать деятельность каждой.

Определившись с выбором, вклад в МФО следует осуществить несколькими действиями:

  • заполнить данные на сайте компании или запланировать личную встречу для обсуждения деталей;
  • ознакомиться с договором займа, в котором вы являетесь стороной займодавца;
  • внести денежную сумму, равную займу по конкретным реквизитным данным.

Вы начнете получать доход согласно обсуждаемым условиям. За правило часто берут ежемесячную выплату или ежеквартальную.

Окупаются ли риски…

Государственной поддержи вклады в микрофинансовые организации не получают. Если коммерческая фирма потеряет лицензию или внезапно обанкротится, есть высокий риск потерять все. Однако процент доходности намного превышает прибыль при других финансовых инструментах. Зачастую «палка о двух концах» инвесторов приводит в заблуждения, и они не могут принять окончательного решения по данному ресурсу вложений.

Вложения в МФО иногда могут быть застрахованными. Это создает хоть какую-то гарантию для вкладчика. При данном обстоятельстве страхуются не обязательства компании перед инвестором, а невыплаты долгов заемщиками (инвалидность или смерть). Компания часто снимает с себя тяготы по страховке и отказывается от нее вовсе.

Анализируя историю и репутацию фирмы, следует особое внимание уделить размещенной и опубликованной информации. Руководители, уважающие себя и планирующие оставить компанию с чистой репутацией, предпочитают вести деятельность со страховкой и указывают на заинтересованность в сохранности вложений.

Учитывайте риск в неполучении обещанных процентов в связи с неблагонадежными клиентами фирмы. Мы ранее говорили о том, что средний уровень заемщиков составляют лица, которые не в состоянии выплатить долги и попросту избегают дальнейшего взаимодействия.

В скором времени планируется обновить законодательство, которое закрепит ряд условий, усложняющих осуществление деятельности компаний по краткосрочным кредитам. Для инвесторов это может сказаться двояким образом: одни могут потерять все сбережения из-за невозможности компании справиться с новыми правилами, а другим станет проще выбирать финансовый инструмент.

Осуществляем вклад в краткосрочные займы

Инвестируя в организации микрозаймов, следует учитывать ряд правил, соблюдение которых приведет к минимизации рисков и высокой доходности.

  1. Собираем достаточную сумму денег и анализируем историю успеха каждой выбранной компании;
  2. Вкладываем денежные накопления разными способами. Одним из них считается ссуда: денежные средства становятся доступными после заключения соглашения. Второй способ заключается в приобретении облигации, которая предоставляет право компании выкупить ее обратно. Минимальная стоимость взноса приравнивается к 1,5 млн. рублей;
  3. Обсуждаем период действия инвестиций. Срок вклада может делиться на две группы:
  • долгосрочные вложения, действуют несколько лет, процент прибыли возрастает одновременно с ростом опасности;
  • краткосрочные вложения — планируются на несколько месяцев, процент прибыли останавливается на стандарте.

Таким образом, многие инвесторы отзываются о данном финансовом инструменте неоднозначно. Многие находят такие вложения опасными и готовы лишь развивать данный ресурс теоретически.

Часть вкладчиков отзываются о компаниях достаточно лестно, указывая, что крупные микрозаймы честно выполняют свои обязательства, и вкладчик остается довольным своим процентом.

Инвестирование в компании по краткосрочному займу может принести неплохой доход только после того, как вкладчик сам будет готов к этому. Качественная аналитика ресурсов позволит правильно скоординировать движение расходов и приведет к окончательному успеху. Если приняли для себя положительное решение, главное, начать и не сдаваться.

Ссылка на основную публикацию